根據(jù)Xeneta的分析，4月份是全球航空貨運(yùn)需求連續(xù)第四個(gè)月增長(zhǎng)超過(guò)11%，但在繁忙的年初之后，市場(chǎng)已經(jīng)開始放緩。
海運(yùn)和空運(yùn)運(yùn)價(jià)分析平臺(tái)警告說(shuō)，額外的腹部運(yùn)力正在影響動(dòng)態(tài)載客率，由于紅海航運(yùn)中斷，航空貨運(yùn)需求預(yù)計(jì)將減少，現(xiàn)貨運(yùn)價(jià)預(yù)計(jì)不會(huì)保持不變。
現(xiàn)在航空公司已經(jīng)啟動(dòng)了他們的夏季時(shí)刻表，這意味著更多的客機(jī)和更多的腹部容量，整體貨運(yùn)能力同比增長(zhǎng)了5%。
Xeneta表示:“這給動(dòng)態(tài)載客率帶來(lái)了預(yù)期的下行壓力，從3月份的62%降至4月份的59%。
動(dòng)態(tài)載重系數(shù)是Xeneta根據(jù)貨物的體積和重量以及可用容量來(lái)衡量貨物容量利用率。
與此同時(shí)，全球航空貨運(yùn)現(xiàn)貨價(jià)格上漲，但預(yù)計(jì)這種情況不會(huì)持續(xù)下去。
今年4月，由于中東沖突和強(qiáng)勁的電子商務(wù)需求，全球航空貨運(yùn)現(xiàn)貨價(jià)格同比增長(zhǎng)5%，自2022年8月以來(lái)首次轉(zhuǎn)為正增長(zhǎng)。
因此，全球平均現(xiàn)貨價(jià)格升至每公斤2.59美元，為今年以來(lái)的最高水平。然而，應(yīng)該在2023年4月市場(chǎng)疲軟的背景下看待即期匯率的增長(zhǎng)。
“從絕對(duì)值來(lái)看，需求和供應(yīng)的增長(zhǎng)水平是我們預(yù)計(jì)在第一季度末經(jīng)歷了典型的強(qiáng)勁的3月份之后，4月份將看到的。4月很可能是航空貨運(yùn)市場(chǎng)平靜期的一個(gè)插曲，”Xeneta首席航空貨運(yùn)官尼爾•范德武(Niall van de Wouw)表示。
他繼續(xù)說(shuō)道:“即期匯率的上漲在很大程度上是由地區(qū)發(fā)展以及市場(chǎng)情緒傾向于跟隨市場(chǎng)基本面推動(dòng)的。這就是在動(dòng)蕩的市場(chǎng)環(huán)境中發(fā)生的事情。4月份的運(yùn)價(jià)是對(duì)第一季度高運(yùn)量的反應(yīng)，但我們預(yù)計(jì)運(yùn)價(jià)將會(huì)回落。”
Xeneta指出，由于紅海航運(yùn)中斷，對(duì)航空貨運(yùn)的興趣也將有所緩解，因?yàn)橥羞\(yùn)人和貨運(yùn)代理現(xiàn)在已經(jīng)制定了管理延誤的計(jì)劃。
他說(shuō):“我們清楚地看到，由于紅海的中斷，印度次大陸周圍的航空貨運(yùn)能力受到了推動(dòng)，但這種影響正在緩解，因?yàn)橐蕾嚭＿\(yùn)的企業(yè)現(xiàn)在正在規(guī)劃更長(zhǎng)的交貨時(shí)間。”“因此，我們預(yù)計(jì)該地區(qū)最近激增的航空貨運(yùn)需求將會(huì)減少。”
Xeneta發(fā)現(xiàn)，從4月的第三周開始，該地區(qū)的空運(yùn)現(xiàn)貨價(jià)格出現(xiàn)下降趨勢(shì)。
該平臺(tái)表示，4月份中國(guó)至美國(guó)市場(chǎng)的運(yùn)費(fèi)漲幅最大，環(huán)比上漲20%，至每公斤4.87美元。
其次是中東及中亞地區(qū)的出港貨運(yùn)量。4月份，對(duì)歐洲和美國(guó)的平均現(xiàn)貨匯率環(huán)比增長(zhǎng)18%，分別達(dá)到3.29美元/公斤和4.79美元/公斤。
東南亞出境游市場(chǎng)也緊隨其后，因?yàn)樗鼘?duì)附近地區(qū)的事件高度敏感，Xeneta說(shuō)。4月份，東南亞對(duì)歐洲的現(xiàn)貨匯率環(huán)比上漲14%，至每公斤3.06美元，而對(duì)美國(guó)的匯率上漲12%，至每公斤4.66美元。
與此同時(shí)，唯一一個(gè)運(yùn)費(fèi)大幅下降的主要地區(qū)是歐洲至美國(guó)市場(chǎng)，4月份現(xiàn)貨運(yùn)費(fèi)環(huán)比下降-8%，至每公斤1.93美元。
亞太至北美市場(chǎng)4月份現(xiàn)貨市場(chǎng)份額降幅最大，與去年同期相比下降了10%，與大流行前的水平差距縮小至僅+1%。
Xeneta的現(xiàn)貨運(yùn)價(jià)份額是指在現(xiàn)貨市場(chǎng)上銷售的貨運(yùn)量所占的比例。
相比之下，歐洲到北美市場(chǎng)的現(xiàn)貨份額僅小幅下降了5%。其現(xiàn)貨匯率仍比同期大流行前的水平高出20%。
Xeneta表示，這反映了市場(chǎng)對(duì)跨大西洋市場(chǎng)運(yùn)費(fèi)調(diào)整溫和的預(yù)期，這得益于充足的貨運(yùn)能力和運(yùn)費(fèi)水平接近大流行前的水平。
這位分析師補(bǔ)充說(shuō)，4月下半月的航空運(yùn)費(fèi)趨勢(shì)反映了全球貨運(yùn)需求增長(zhǎng)在每年這個(gè)時(shí)候的典型放緩。
該平臺(tái)還發(fā)現(xiàn)，越來(lái)越多的貨運(yùn)買家將貨運(yùn)量從現(xiàn)貨市場(chǎng)轉(zhuǎn)移出去(運(yùn)費(fèi)有效期最長(zhǎng)為一個(gè)月)。今年4月，全球原油現(xiàn)貨市場(chǎng)的平均份額為41%，較上年同期下降了4%。然而，它仍然比大流行前同期的水平高出10%。
鑒于去年的電子商務(wù)需求，托運(yùn)人和貨運(yùn)代理目前正趕在第四季度旺季前確保運(yùn)力，此外，合同中也加入了更大的靈活性。
“現(xiàn)在的現(xiàn)實(shí)是，由于運(yùn)力的增加，市場(chǎng)的載客率會(huì)下降，同時(shí)第四季度的準(zhǔn)備工作已經(jīng)在進(jìn)行中。這是托運(yùn)人、貨運(yùn)代理以及航空公司(在較小程度上)最關(guān)心的問(wèn)題，在經(jīng)歷了去年的‘強(qiáng)勁’旺季后，他們正在努力爭(zhēng)取地位。”
“在此之前，我們沒有經(jīng)驗(yàn)了解電子商務(wù)巨頭的規(guī)模及其對(duì)航空貨運(yùn)傳統(tǒng)旺季市場(chǎng)的影響。今年，傳統(tǒng)市場(chǎng)將面臨風(fēng)險(xiǎn)，并計(jì)劃做好更充分的準(zhǔn)備。
“從規(guī)劃角度來(lái)看，第四季度即將到來(lái)，貨運(yùn)代理已經(jīng)把目光投向夏季之后，以確保市場(chǎng)份額，因?yàn)樗麄儞?dān)心今年晚些時(shí)候中國(guó)南方和香港以外地區(qū)的電子商務(wù)會(huì)發(fā)生什么。”
van de Wouw補(bǔ)充說(shuō)，令人驚訝的是，托運(yùn)人和貨運(yùn)代理之間新合同的價(jià)格有效期。“我們看到，隨著托運(yùn)人因紅海的黑天鵝事件而尋求爭(zhēng)取一點(diǎn)時(shí)間，從協(xié)議長(zhǎng)度增加到更多短期合同的逆轉(zhuǎn)趨勢(shì)出現(xiàn)了重大轉(zhuǎn)變。
“我們還看到，托運(yùn)人和貨運(yùn)代理之間的協(xié)議越來(lái)越多，其中包含在合同有效期內(nèi)應(yīng)對(duì)市場(chǎng)價(jià)格變化的機(jī)制。這反映出，管理市場(chǎng)波動(dòng)的需求已經(jīng)超越了合約最后幾美分的典型投機(jī)交易。
“托運(yùn)人將更愿意與了解業(yè)務(wù)的貨運(yùn)代理建立更持久的關(guān)系，以具有競(jìng)爭(zhēng)力的價(jià)格提供良好的運(yùn)營(yíng)績(jī)效。貨運(yùn)代理希望自己的收入具有可預(yù)測(cè)性，以避免每個(gè)季度都要進(jìn)行招標(biāo)才能獲得業(yè)務(wù)。所以，這些機(jī)制對(duì)雙方都有效。”
不過(guò)，在貨運(yùn)公司尋求購(gòu)買更多長(zhǎng)期運(yùn)力的同時(shí)，航空公司要想獲得最大的利潤(rùn)，就必須“權(quán)衡利弊”。
Van de Wouw補(bǔ)充說(shuō):“如果航空公司認(rèn)為第四季度將再次繁忙，他們現(xiàn)在就不會(huì)出售所有的運(yùn)力。他們必須決定他們現(xiàn)在想要投入多少，因?yàn)樗麄冎溃诘谒募径鹊亩唐谑袌?chǎng)上，同樣的產(chǎn)能可能會(huì)帶來(lái)高達(dá)50%的收入增長(zhǎng)。”